كم تخاطر في الصفقة الواحدة؟ الحساب بالأرقام لا بالإحساس

المعادلة

الحجم = (الرصيد × نسبة المخاطرة) ÷ (مسافة الوقف بالنقاط × قيمة النقطة للوت الواحد)

مثال: رصيد 1,000$، مخاطرة 2% (أي 20$)، وقف 40 نقطة على EURUSD حيث قيمة النقطة للوت القياسي 10$. الحجم = 20 ÷ (40 × 10) = 0.05 لوت. أي خمسة ميكرو، لا لوت كامل كما قد يوحي «الرصيد يتحمّل».

الخطأ الذي يبطل القاعدة

أغلب من يطبّق القاعدة يختار وقفًا برقم ثابت (20 أو 30 نقطة) على كل الأزواج. لكن الأزواج لا تتحرك بنفس القدر: وسيط المدى اليومي عندنا كان 23 نقطة على EURGBP و123 على GBPNZD. وقف 20 نقطة يمثّل 87% من مدى الأول و16% من مدى الثاني — أي أنك على الثاني ستُضرب بالتذبذب العادي قبل أن تكون فكرتك قد بدأت.

الطريقة الأخرى: أن يكون الوقف نسبة من مدى الزوج بدل رقم نقاط ثابت — و25–50% من المدى نطاق شائع — فيُشتق الحجم من المعادلة بعده. الفرق أن مخاطرتك بالدولار تتساوى بين الأزواج بدل أن تتساوى أرقام النقاط.

احسب التكلفة داخل المخاطرة

السبريد جزء من خسارتك لا بند منفصل. بمتوسط نحو 1.3 نقطة (12.8 بوينت) للرِجل (قياسنا على 28 زوجًا) تكون قد دفعت أكثر من 3% من وقف مقداره 40 نقطة قبل أن يتحرك السعر، ونسبة أكبر بكثير مع وقف قصير أو هدف صغير. أي صفقة هدفها قريب من تكلفتها خاسرة إحصائيًا مهما كانت الإشارة.

والسلال؟ الخطأ يتضاعف

من يفتح سبعة أزواج بـ2% لكل زوج لم يخاطر بـ2% — خاطر بما قد يصل إلى 14% إذا تحرّكت العملة المشتركة ضده، لأن الأرجل السبع مترابطة بعملة واحدة. الصحيح أن تُحسب المخاطرة على السلة كاملة، ثم تُقسم على الأرجل.

وهذا ليس كلامًا نظريًا: قِسنا سقف الخسارة اليومي بوصفه المتغيّر الوحيد الذي حسّن النتيجة باطّراد عبر سبعة مستويات مختلفة من الوقف.

الخلاصة

النسبة المئوية ليست قرارًا أخلاقيًا بل مدخل في معادلة. اكتب الرصيد، والنسبة، ومسافة وقف مشتقّة من مدى الزوج، وقيمة النقطة — والناتج هو حجمك. أي حجم يُختار قبل هذه الخطوات هو تخمين مهما بدا صغيرًا.